Nvidialla ja AMD: llä on vahva kysyntä, ja markkinat ovat optimistisia siitä, että ASE -operaatiot hyötyvät
Nvidia, AMD ja muut siruvalmistajat ovat hyötyneet voimakkaasta HPC: n kysynnästä, ja edistyneiden kiekkojen valmistusprosessit ylläpitävät täydellistä kapasiteettia.Cowos on vähän, ja markkinat ovat optimistisia, että ASE (3711) lisää WOS -tuotantokapasiteettiaan myöhemmässä vaiheessa, josta on hyötyä operatiiviselle suorituskyvylle.
Ranskalainen merkintävirasto totesi, että pilvipalvelujen tarjoajat (CSP), kuten Microsoft, Amazon, Meta ja Google, laajentavat aktiivisesti AI-palvelintietokeskuksiaan, ja Apple liittyy myös tähän AI-tietojenkäsittelytaisteluun, ylläpitäen huippuluokan tilauksen vauhtia AI: lleja HPC -toimitusketjut, kuten Nvidia ja AMD.NVIDIA: n Blackwell -arkkitehtuurin uuden sukupolven HPC on parhaillaan massatuotannossa TSMC: ssä, ja sen odotetaan pääsevän testausvaiheeseen tämän vuoden loppuun mennessä.Se lähetetään OEM- ja ODM -tehtaisiin ensi vuoden ensimmäisellä neljänneksellä.
Korkean suorituskyvyn tietojenkäsittely (HPC), kuten B200 ja GB200, ovat vahvempia kuin edellinen Hopper -arkkitehtuuri H100.Tarjontarajoituksista huolestuneista CSP -tehtaat ovat alkaneet tilata Rubin -arkkitehtuurin HPC -sirut.Lisäksi AMD julkaisee CDNA4-arkkitehtuuriin rakennetun MI350-tuotteen ensi vuoden ensimmäisellä puoliskolla ja tuottaa MI400-nopean laskennallisen sirun seuraavalla arkkitehtuurilla vuonna 2026, laajentaen aktiivisesti puolijohteiden toimitusketjun tuotantokapasiteettia.
ASE: n piikarvo on turvannut WOS: n ja testaustilaukset kahdelle uudelle HPC -sirulle suurilta valmistajilta.Tällä hetkellä Siliconware -tytäryhtiö Zhongke Factory ja Zhongken toinen tehdas ovat valmistumassa puhtaiden huoneiden perustamiseen, ja konevarusteet alkavat vähitellen tulla.On arvioitu, että uuden tuotantokapasiteetin odotetaan kasvavan vähintään 20%.Kysyntä ei ole vain kasvanut merkittävästi tänä vuonna, ASE valmistautuu aktiivisesti kahden suuren valmistajan uuden arkkitehtuurin HPC -liiketoimintamahdollisuuksiin vuonna 2026, ja tuotantokapasiteetin odotetaan kasvavan tuolloin uudelleen.
ASE arvioi alun perin, että investoinnit nousevat yli 40-50% vuodessa tänä vuonna, noin 1,2-1,4 miljardia Yhdysvaltain dollaria.Huhtikuussa 10% investoinneista käytetään testiin liittyvien laitteiden testaamiseen, jolloin investointi on 1,3–1,5 miljardia yuania, mikä on 45-70% vuotuinen lisäys.Edistyneen ATM -tekniikan kysynnän odotettavissa olevan huomattavan kasvun vuoksi vuoden 2024 investoinnit nostettiin elokuussa jälleen 1,828 miljardiin dollariin, mikä kaksinkertaistui viime vuodesta.Tänä vuonna investointien osuus on 53% pakkauksissa, 38% testauksessa, noin 8% EMS: ssä ja 1% materiaaleissa.
Analyytikot kertoivat, että ASE: n liikevaihto elokuussa kasvoi 2,5% kuukaudessa ja 1,2% edellisvuodesta, ja se palaa aikaisempaan toimintapolkuunsa tänä vuonna.Vuoden toinen puoli on perinteinen huippukausi, ja Filippiinit ja Etelä -Korean tehtaat, jotka aiemmin hankkivat Infineonin, lisäävät tuloja kolmannella vuosineljänneksellä.Ryhmän sulautuneen bruttovoittomarginaalin odotetaan kasvavan kolmannella vuosineljänneksellä edelliseen vuosineljännekseen verrattuna, ja osakekohtainen tulos (EPS) on 1,96 dollaria ja koko vuoden näkymät NT 7,24 dollaria.
Korkean suorituskyvyn tietojenkäsittely (HPC), kuten B200 ja GB200, ovat vahvempia kuin edellinen Hopper -arkkitehtuuri H100.Tarjontarajoituksista huolestuneista CSP -tehtaat ovat alkaneet tilata Rubin -arkkitehtuurin HPC -sirut.Lisäksi AMD julkaisee CDNA4-arkkitehtuuriin rakennetun MI350-tuotteen ensi vuoden ensimmäisellä puoliskolla ja tuottaa MI400-nopean laskennallisen sirun seuraavalla arkkitehtuurilla vuonna 2026, laajentaen aktiivisesti puolijohteiden toimitusketjun tuotantokapasiteettia.
ASE: n piikarvo on turvannut WOS: n ja testaustilaukset kahdelle uudelle HPC -sirulle suurilta valmistajilta.Tällä hetkellä Siliconware -tytäryhtiö Zhongke Factory ja Zhongken toinen tehdas ovat valmistumassa puhtaiden huoneiden perustamiseen, ja konevarusteet alkavat vähitellen tulla.On arvioitu, että uuden tuotantokapasiteetin odotetaan kasvavan vähintään 20%.Kysyntä ei ole vain kasvanut merkittävästi tänä vuonna, ASE valmistautuu aktiivisesti kahden suuren valmistajan uuden arkkitehtuurin HPC -liiketoimintamahdollisuuksiin vuonna 2026, ja tuotantokapasiteetin odotetaan kasvavan tuolloin uudelleen.
ASE arvioi alun perin, että investoinnit nousevat yli 40-50% vuodessa tänä vuonna, noin 1,2-1,4 miljardia Yhdysvaltain dollaria.Huhtikuussa 10% investoinneista käytetään testiin liittyvien laitteiden testaamiseen, jolloin investointi on 1,3–1,5 miljardia yuania, mikä on 45-70% vuotuinen lisäys.Edistyneen ATM -tekniikan kysynnän odotettavissa olevan huomattavan kasvun vuoksi vuoden 2024 investoinnit nostettiin elokuussa jälleen 1,828 miljardiin dollariin, mikä kaksinkertaistui viime vuodesta.Tänä vuonna investointien osuus on 53% pakkauksissa, 38% testauksessa, noin 8% EMS: ssä ja 1% materiaaleissa.
Analyytikot kertoivat, että ASE: n liikevaihto elokuussa kasvoi 2,5% kuukaudessa ja 1,2% edellisvuodesta, ja se palaa aikaisempaan toimintapolkuunsa tänä vuonna.Vuoden toinen puoli on perinteinen huippukausi, ja Filippiinit ja Etelä -Korean tehtaat, jotka aiemmin hankkivat Infineonin, lisäävät tuloja kolmannella vuosineljänneksellä.Ryhmän sulautuneen bruttovoittomarginaalin odotetaan kasvavan kolmannella vuosineljänneksellä edelliseen vuosineljännekseen verrattuna, ja osakekohtainen tulos (EPS) on 1,96 dollaria ja koko vuoden näkymät NT 7,24 dollaria.