Analyytikko: Samsung ei todennäköisesti seuraa Intelin johtajaa jakamalla kiekkojen valimoyritys
Intelin jatkuva suunnitelma hylätä kiekkojen valimoyritys on sekä mahdollisuus että riski, ja sen odotetaan olevan tärkeä viittaus Samsung Electronicsille tulevien strategioiden laatimiseksi.Analyytikot uskovat kuitenkin, että Samsungin mahdollisuus jäljittelemään Inteliä on hyvin pieni.
Intelin toimitusjohtaja Pat Kissinger ilmoitti sisäisessä kirjeessä, että yritys pyörii kiekkojen valimo- ja sirujen suunnitteluyrityksiään.Erottamalla nämä kaksi pääosastoa Intel toivoo voivansa antaa kiekkojen valimoyrityksensä kerätä varoja itsenäisesti ja lievittää asiakkaiden huolenaiheita puolueettomuudesta.
Raporttien mukaan IDMS: llä (pystysuuntainen integroitu valmistus) sekä Intelillä että Samsungilla on vaikeuksia saada ulkoisten kiekkojen valimoasiakkaita.Toisin kuin TSMC, joka tuottaa vain siruja asiakkaille suunnittelematta omia sirujaan, Intel on sekä valmistaja että sirujen suunnittelija (etenkin CPU: lle), joka on herättänyt huolta mahdollisista teknologiavuodoista.Intelin päätös luovuttaa kiekkojen valimoyrityksensä korostaa yritystä korostaa itsenäisyyttä, asettamalla se avainasemassa Samsungin kiekkojen valimoyrityksestä.
Korean puolijohdeteollisuudessa jotkut ihmiset uskovat, että Samsungin tulisi myös jakaa valimotoimintansa, mutta tämä on vaikea siirto.Suurin haaste on, että pelkästään OEM -liiketoimintaan luottaminen ei välttämättä tuota tarpeeksi tuloja vaaditun massiivisen sijoituksen tukemiseksi.Jos Samsungin OEM -liiketoiminta heikentyy, se voi toistaa AMD: n virheet.
AMD, joka oli aiemmin ollut mukana OEM -liiketoiminnassa, hylkäsi OEM -liiketoimintansa vuonna 2009 kärsimään vakavia tappioita ja vakiintunut gexin.Myöhemmin AMD vähensi osuuttaan Gexinistä ja vuoteen 2021 mennessä Abu Dhabin valtion rahasto rahasto Mubadala oli hankkinut jäljellä olevat osakkeet suorittaen myyntiä kokonaan.
Intel, joka tuli OEM -markkinoille vuonna 2021, on sijoittanut noin 25 miljardia dollaria viimeisen kahden vuoden aikana.Yhtiö ei kuitenkaan ole vielä saavuttanut merkittävää asiakaskuntaa, jonka kumulatiivinen menetys on 5,3 miljardia dollaria vuoden 2024 ensimmäisellä puoliskolla. Jotkut analyytikot uskovat, että vaikka spin OFF voi auttaa Inteliä keräämään varoja, on myös riski lainata pääoman laimennusriski, mikä voi viime kädessä tehdä yrityksestä riippumattoman valimokokonaisuuden puhtaan asiakkaan, joka on samanlainen kuin AMD: n ja gexinin välinen suhde.
Samsungin OEM kohtaa myös samanlaisia haasteita.Yhtiö on tehnyt merkittäviä investointeja tekniikkaan ja tuotantokapasiteettiin kilpailla edistyneillä teknologiamarkkinoilla.Se ei kuitenkaan ole vielä saavuttanut kannattavuutta, ja sen odotetaan aiheuttavan vuotuisia tappioita Korean biljoonissa voitetuissa.Siksi Etelä -Korean teollisuuden sisäpiiriläiset uskovat, että Samsung ei voi luottaa pelkästään OEM -liiketoimintaan sijoituskustannusten maksamiseksi.Se vaatii jatkuvaa tukea varastointi- ja liikkuvuusosastoilta, joten sitä ei todennäköisesti kehitetä lyhyellä aikavälillä.
Lisäksi Samsungin erilaiset liiketoimintayksiköt, kuten varastointi, System LSI, matkaviestin MX ja kulutuselektroniikka, tekevät tiivistä yhteistyötä liiketoiminnan ja tekniikan suhteen.Erityisesti järjestelmän LSI -osasto, joka tarjoaa vakaa tuloa Samsungin OEM -liiketoiminnalle, vaikeuttaa liiketoiminnan erottelua.
Teollisuuden analyytikot sanovat, että NVIDIA: n kaltaiset suuret sirujen suunnitteluyritykset pyrkivät vähentämään riippuvuuttaan TSMC: stä.Saadakseen markkinaosuuden edistyneestä valmistustekniikasta Samsungin on tarttuva Intelin OEM -liiketoiminnan uudelleenjärjestelyjen mahdollisuuteen.
Raporttien mukaan IDMS: llä (pystysuuntainen integroitu valmistus) sekä Intelillä että Samsungilla on vaikeuksia saada ulkoisten kiekkojen valimoasiakkaita.Toisin kuin TSMC, joka tuottaa vain siruja asiakkaille suunnittelematta omia sirujaan, Intel on sekä valmistaja että sirujen suunnittelija (etenkin CPU: lle), joka on herättänyt huolta mahdollisista teknologiavuodoista.Intelin päätös luovuttaa kiekkojen valimoyrityksensä korostaa yritystä korostaa itsenäisyyttä, asettamalla se avainasemassa Samsungin kiekkojen valimoyrityksestä.
Korean puolijohdeteollisuudessa jotkut ihmiset uskovat, että Samsungin tulisi myös jakaa valimotoimintansa, mutta tämä on vaikea siirto.Suurin haaste on, että pelkästään OEM -liiketoimintaan luottaminen ei välttämättä tuota tarpeeksi tuloja vaaditun massiivisen sijoituksen tukemiseksi.Jos Samsungin OEM -liiketoiminta heikentyy, se voi toistaa AMD: n virheet.
AMD, joka oli aiemmin ollut mukana OEM -liiketoiminnassa, hylkäsi OEM -liiketoimintansa vuonna 2009 kärsimään vakavia tappioita ja vakiintunut gexin.Myöhemmin AMD vähensi osuuttaan Gexinistä ja vuoteen 2021 mennessä Abu Dhabin valtion rahasto rahasto Mubadala oli hankkinut jäljellä olevat osakkeet suorittaen myyntiä kokonaan.
Intel, joka tuli OEM -markkinoille vuonna 2021, on sijoittanut noin 25 miljardia dollaria viimeisen kahden vuoden aikana.Yhtiö ei kuitenkaan ole vielä saavuttanut merkittävää asiakaskuntaa, jonka kumulatiivinen menetys on 5,3 miljardia dollaria vuoden 2024 ensimmäisellä puoliskolla. Jotkut analyytikot uskovat, että vaikka spin OFF voi auttaa Inteliä keräämään varoja, on myös riski lainata pääoman laimennusriski, mikä voi viime kädessä tehdä yrityksestä riippumattoman valimokokonaisuuden puhtaan asiakkaan, joka on samanlainen kuin AMD: n ja gexinin välinen suhde.
Samsungin OEM kohtaa myös samanlaisia haasteita.Yhtiö on tehnyt merkittäviä investointeja tekniikkaan ja tuotantokapasiteettiin kilpailla edistyneillä teknologiamarkkinoilla.Se ei kuitenkaan ole vielä saavuttanut kannattavuutta, ja sen odotetaan aiheuttavan vuotuisia tappioita Korean biljoonissa voitetuissa.Siksi Etelä -Korean teollisuuden sisäpiiriläiset uskovat, että Samsung ei voi luottaa pelkästään OEM -liiketoimintaan sijoituskustannusten maksamiseksi.Se vaatii jatkuvaa tukea varastointi- ja liikkuvuusosastoilta, joten sitä ei todennäköisesti kehitetä lyhyellä aikavälillä.
Lisäksi Samsungin erilaiset liiketoimintayksiköt, kuten varastointi, System LSI, matkaviestin MX ja kulutuselektroniikka, tekevät tiivistä yhteistyötä liiketoiminnan ja tekniikan suhteen.Erityisesti järjestelmän LSI -osasto, joka tarjoaa vakaa tuloa Samsungin OEM -liiketoiminnalle, vaikeuttaa liiketoiminnan erottelua.
Teollisuuden analyytikot sanovat, että NVIDIA: n kaltaiset suuret sirujen suunnitteluyritykset pyrkivät vähentämään riippuvuuttaan TSMC: stä.Saadakseen markkinaosuuden edistyneestä valmistustekniikasta Samsungin on tarttuva Intelin OEM -liiketoiminnan uudelleenjärjestelyjen mahdollisuuteen.